2012年证券《投资基金》第十一章证券组合管理理论练习题

根据投资者对（　　）的不同看法，其采用的证券组合管理方法可大致分为被动管理和主动管理两种类型。

在资产估值方面，（　　）主要被用来判断证券是否被市场错误定价。

在行为金融理论中，（　　）是投资者不能根据变化了的情况修正增加的预测模型。

（　　）假设认为，当前的股票价格已经充分反映了全部历史价格信息和交易信息。

（　　）假设认为，当前的股票价格已经充分反映了与公司前景有关的全部公开信息。

（　　）假设认为.当前的股票价格反映了全部信息的影响。全部信息不但包括历史价格信息、全部公开信息，还包括私人信息以及未公开的内幕信息等。

（　　）是一类由公司本身或投资者对公司的认同程度引起的异常现象。

（　　）是反映证券或组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性。

套利定价理论的基本假设不包括（　　）。

以下不属于无差异曲线特点的是（　　）。

有效市场假设理论的论述可以追溯到（　　）的研究。

根据行为金融理论，投资者可以利用（　　）而长期获利。

在构建证券投资组合时，投资者需要注意（　　）。

法默有关有效市场形式的描述中将信息分为（　　）。

在信息分类的基础上，将市场的有效性分为（　　）形式。

公司异常可以表现为（　　）。

投资者心理偏差与投资者非风险行为包括（　　）。

按投资目的，证券组合通常包括（　　）类型。

提出了著名的资本资产定价模型(CAPM)是（　　）。

资本资产定价模型主要应用于（　　）。

基金的投资组合管理过程主要由（　　）构成。

适合入选收入型组合的证券有（　　）。

证券组合是指个人或机构投资者所持有的各种有价证券的总称，通常包括各种类型的债券、基金及存款单等。（　　）

目前行为金融理论尚未形成一个完整的理论体系。（　　）

证券风险的大小不可由它的未来可能收益率与期望收益率的偏离程度来反映。（　　）

半强势有效市场假设认为，试图通过分析公开信息是不可能取得超额收益的。（　　）

在一个有效的市场上，将不会存在证券价格被高估或被低估的情况。（　　）

市盈率效应是指市盈率较低的股票往往有较高的收益率。（　　）

半强势有效市场假设认为，当前的股票价格已经充分反映了与公司前景有关的全部公开信息。（　　）

多种证券组合可行域的左边界必然向外凸或呈曲线性，也就是说有可能出现凹陷。（　　）

信奉有效市场理论的机构投资者通常采用增长型证券组合。（　　）

无差异曲线向上弯曲的程度大小反映投资者的满意程度。（　　）